Роль золота в экономике: почему оно важно и как влияет на финансовую стабильность

Понимание роли золота в экономике имеет важное значение для всех, кто инвестирует в драгоценные металлы. В этой статье эксперты демистифицируют его влияние и укажут, на что следует обратить внимание.

Золото всегда занимало значительное место в мировой экономике, выступая одновременно как символ богатства, так и ценный финансовый актив. Его значение выходит далеко за рамки его эстетической привлекательности. Золото на протяжении веков играло решающую роль в экономике. Но почему золото имеет такую ценность в экономике?

Почему золото важно для экономики?

Золото по праву заслужило свое место в истории как один из самых ценных металлов. Культурное значение золота, символизирующего богатство и власть, распространяется на все цивилизации и континенты.

Его использовали для создания корон и сложных украшений, связанных со статусом и престижем.

На протяжении всей истории золото также служило практическим целям. Древние цивилизации использовали золото для различных целей, таких как валюта, торговля и религиозные артефакты.

Свойства золота: почему оно важно для общества

Уникальные свойства золота делают его очень востребованным в современных отраслях, например, в стоматологии. Благодаря коррозионной стойкости оно является предпочтительным материалом для изготовления зубных пломб и коронок. Превосходная проводимость также делает его важным компонентом электронных устройств, таких как наши смартфоны и компьютеры. От древних цивилизаций до современной промышленности золото продолжает очаровывать нас как эстетически, так и практически.

Золото как актив-убежище и его роль во времена экономической неопределенности

Золото уже давно признано важным активом-убежищем во времена экономической неопределенности. Будучи материальным активом, оно обеспечивает столь необходимое чувство безопасности и стабильности, когда традиционные финансовые рынки падают. Почему? Что ж, инвестиции в золото во время рецессии или другого экономического кризиса используются в качестве защиты от роста инфляции. В отличие от бумажных валют, стоимость золота имеет тенденцию сохраняться или даже увеличиваться в периоды высокой инфляции, что делает его привлекательным вариантом для инвесторов, стремящихся защитить свое богатство.

• В 1980 году золото достигло нового максимума из-за советской интервенции в Афганистане;
• В 2003 году цена на золото выросла, поскольку инвесторы покупали золото в качестве страховки от рисков;
• В 2006 году цена на золото достигла пика на фоне слабого доллара и растущей напряженности по поводу ядерных амбиций Ирана.
• В 2008 году золото зафиксировало самый высокий однодневный прирост из-за потрясений на фондовых рынках в начале мирового финансового краха.

Цена на золото растет уже несколько десятилетий.

Например, если вы купили 1 грамм золота в 1970 году за 0,50 фунта стерлингов, оно будет стоить около 50 фунтов стерлингов сейчас.

Золото — отличная инвестиция, поскольку его цена, вероятно, продолжит расти.

Цена бумажных валют со временем имеет тенденцию терять свою ценность из-за:

• Инфляции, поскольку она эффективно снижает покупательную способность валюты;
• Обесценивания валюты — падения стоимости валюты по отношению к другим валютам.

Центральные банки и золото: как покупка драгметалла влияет на рынок

Еще одной силой, формирующей цену и спрос на золото, являются покупки золота центральными банками.

Их запасы золота могут влиять на глобальные рынки и отношение инвесторов к этому драгоценному металлу.

Одним из ключевых способов влияния центральных банков на цену и спрос на золото являются их золотые резервы.

В отчете о тенденциях по золоту за третий квартал 2023 года Всемирный совет по золоту заявил, что спрос, который уже был на рекордно высоком уровне во втором квартале, остается значительно выше долгосрочного среднего показателя.

• В 2023 году центральные банки купили 800 тонн золота;
• Это на 14% выше уровня 2022 года;
• Цена на золото в среднем на 12% выше по сравнению с прошлым годом, что является еще одним рекордом за первые три квартала;
• И все это при рекордном объеме добычи в третьем квартале, который достиг нового максимума с начала года в 2744 тонны.

Как это работает:

• Когда центральные банки увеличивают свои запасы золота, это сигнализирует рынку о том, что они в нем уверены, что приводит к увеличению спроса со стороны инвесторов и, как следствие, к росту цен.
• Когда центральные банки распродают свои резервы, это может увеличить предложение на рынке, что потенциально приведет к снижению цен.

Однако эксперты не верят, что центральные банки прекратят покупать золото в ближайшее время.

Фактически, Всемирный совет по золоту только что увеличил показатель объема покупок золота центральными банками за второй квартал.

Сейчас считается, что банки купили 175 тонн, по сравнению со 103 тоннами.

Похоже, эта тенденция сохранится.

Какой центральный банк является крупнейшим покупателем золота?

Вот вам вопрос-головоломка. На данный момент крупнейшим покупателем золота является Народный банк Китая, за ним следуют Валютное управление Сингапура и польский Narodowy Bank Polski.

Роль золота в международной торговле и валютных резервах

Золото всегда играло важную роль в международных торговых операциях, являясь общепринятой формой валюты. Оно способствовало более гладкой международной торговле за счет уменьшения необходимости сложной конвертации валют.

Поскольку цена на золото является глобальной, это также снижает риски, связанные с колебаниями обменных курсов — падением стоимости валюты по сравнению с другими валютами — выравнивая игровое поле на международном уровне.

Стабильность, обеспечиваемая золотом, помогает поддерживать доверие к национальным валютам и обеспечивает якорь во времена финансовых потрясений.

Какая страна имеет самый большой золотой запас?

Ответ прост — США! Они обладают крупнейшими золотыми запасами в мире, за ними следуют: Германия, Италия, Франция, Россия, Китай, Швейцария, Япония, Индия и Турция.

Австралия и Россия обладают крупнейшими в мире запасами не добытого золота.

А вы знали? Международный валютный фонд (МВФ) владеет примерно 2814,1 метрическими тоннами золота, одним из крупнейших золотых резервов в мире.

Тенденции рынка золота и влияние на мировую экономику

На тенденции мирового рынка золота также могут повлиять:

• Динамика спроса и предложения;
• Геополитическая напряженность;
• Уровень инфляции;
• Политика центральных банков.

Используя все вышеперечисленное, заинтересованные стороны могут получить ценную информацию о состоянии мировой экономики и принимать более обоснованные решения относительно своих инвестиций.

Является ли золото рисковым активом?

Золото долгое время считалось активом-убежищем, но является ли оно рисковым активом?

Как и любые другие инвестиции, золото может колебаться в зависимости от рыночных условий и настроений инвесторов.

Важно отметить, что золото не приносит дохода или дивидендов (суммы денег, регулярно выплачиваемой инвестору).

Его ценность лучше всего рассматривать как долгосрочную инвестицию, цена которой имеет тенденцию со временем расти.

Золото не только является активом и ощутимой системой безопасности, которую семьи могут передать следующему поколению, но и рассматривается как отличная форма сбережений.

По сравнению с акциями и криптовалютой золото является относительно стабильной инвестицией.

Лишь немногие инвесторы рассматривают золото как рисковый актив.

Золото может быть хорошим способом диверсифицировать ваш портфель.

Часто задаваемые вопросы об экономической значимости золота

Влияет ли цена золота на цены акций?

В большинстве случаев цена на золото и фондовый рынок имеют обратную корреляцию.

Когда акции отстают или падают, цена на золото будет иметь тенденцию расти.

Это еще одна причина, по которой золото рассматривается как актив-убежище.

Если фондовый рынок настроен оптимистично и цены на акции растут, инвесторы часто будут вкладывать средства в акции, рассматривая их как возможность получения более высокой прибыли.

Однако цены на золото и акции не связаны напрямую.

Были времена, когда акции и золото показывали хорошие результаты одновременно, например, в 2017–2019 годах.

Основной причиной выступили ожидание инвесторов краха или коррекции рынка.

На фондовый рынок действует множество других факторов, и колебания цены на золото могут быть одним из них. Другие включают:

• Показатели компании;
• Экономические индикаторы;
• Процентные ставки;
• Настроения инвесторов.

Всегда учитывайте широкий спектр факторов при принятии инвестиционных решений.

Что происходит с золотом, когда фондовый рынок идет вверх или вниз?

Обычно, когда фондовый рынок демонстрирует значительный рост и доверие инвесторов высоко, спрос на золото снижается.

Аналогичным образом, когда акции падают, инвесторы могут попытаться диверсифицировать свои портфели и снизить риск, инвестируя в такие активы, как золото.

Поскольку спрос на золото увеличивается, его цена растет.

Однако то, сколько золота страна экспортирует или импортирует, также может повлиять на цену золота. Почему?

Если у страны есть доступ к золотым запасам, которые она может экспортировать, когда цена на золото растет, растет и стоимость ее экспорта.

Может ли золото предсказывать более широкие экономические тенденции?

Иногда может. Цена на золото может быть индикатором больших движений на рынке. Если доверие к мировой экономике будет высоким, золото будет иметь тенденцию к падению, поскольку инвесторы будут искать более высокую доходность в других местах.

Если доверие к мировой экономике будет низким, цены на золото будут расти, поскольку инвесторы будут искать безопасные места для хранения своих денег.

Возьмем, к примеру, финансовый кризис 2008 года. Поскольку глобальные рынки очень быстро стали очень неопределенными, цена на золото резко выросла, поскольку инвесторы стремились защитить свой капитал.

Рынки отреагировали аналогично во время нефтяного шока 1979 года, когда цены на золото взлетели, поскольку инвесторы беспокоились о падении стоимости валюты.

Какова связь между ценой на золото и долларом США?

Цена золота обычно движется в направлении, противоположном курсу доллара США.

Когда доллар силен, золото имеет тенденцию дешеветь. Когда доллар слаб, цены на золото часто растут.

Поэтому, когда в 2022 году наступила высокая инфляция, вещи начали стоить дороже, а стоимость доллара упала.

Затем инвесторы были напуганы инфляцией и возможной рецессией, поэтому цена на золото снова выросла в 2023 году.

https://www.zolotoy-zapas.ru/why-gold-coins/useful/rol-zolota-v-ekonomike-pochemu-ono-vazhno-i-kak-vliyaet-na-finansovuyu-stabilnost/